财务欺诈的基本理论

一、引言

 

上市公司的金融欺诈不仅打击了投资者的信心，而且损害了债权人、政府监管机构等一系列利益相关者的利益，对社会经济产生了许多负面影响。随着金融欺诈危害的加剧，研究金融欺诈，加强金融欺诈的防治已成为学术界、企业界乃至政府关注的话题。

 

二、财务欺诈的基本理论

 

（1）财务欺诈的概念。中国注册会计师审计准则指出，欺诈是被审计单位为获得超额利润或者掩盖不当财务行为而单独采取的欺诈手段，或者与管理层和员工合谋。

 

（2）财务欺诈的识别。其识别可从上市公司与其他机构的关系、上市公司的行业特点、公司的整体角度、财务管理角度等方面进行。

 

1.从与其他中介机构的关系中识别财务欺诈行为。这取决于是否经常更换会计师事务所。一旦经常更换会计师事务所，我们应该考虑是否涉嫌欺诈。欺诈主体可以与会计师事务所共同寻求财务欺诈，以获得无保留的审计意见。

 

2.?墓所在行业的特点是识别财务欺诈。同一行业的公司在经营环境和经营模式上非常相似，具有一定的可比性。这些公司之间的毛利率、销售增长率、资产周转率等财务指标差别不大。如果公司的毛利率等指标明显大于同一行业同期的竞争对手，则应考虑是否存在财务欺诈行为。

 

3.从公司整体角度识别财务欺诈。考虑公司是否急需上市融资，是否面临ST、退市和其他严重的商业风险。如果公司在这些方面有压力，它很可能会粉饰财务报表，并通过财务欺诈传递虚假的好消息。

 

4.从相关异常财务指标识别财务欺诈。首先，现金流量表反映了整个运营过程中现金流量的变化。一般来说，经营活动中产生的净现金流量应大于净利润。如果不是或远小于净利润，财务欺诈的可能性相对较大。其次，通过分析经营周转指标来识别财务欺诈。当公司虚增收入时，往往伴随着虚增应收账款和库存，长期欺诈将显著降低经营资本周转率，降低资本利用效率，但公司可以创造长期高利润，公司不可避免地涉嫌欺诈。第三，收入的增加与成本的增加不符合比例原则。一般来说，随着收入的增加，成本也应该相应地增加。如果公司的业务业绩和成本朝着相反的方向发展，则表明公司可能会进行财务欺诈。